Prognoza ceny Bitcoina: Ryzyko spadku do 78 000 USD, ale niedźwiedzie słabną

Kurs Bitcoina spadł o nieco ponad 1% w ciągu ostatnich 24 godzin, ale ważniejsza jest szersza perspektywa. W weekend cena Bitcoina niebezpiecznie zbliżyła się do potwierdzenia spadkowego załamania. Jednak na razie niedźwiedzia prognoza ceny Bitcoina nie zrealizowała się przez krótkoterminowe odbicie.

Od kilku dni narasta ważny techniczny sygnał, a dane on-chain pokazują, że słabnie presja niedźwiedzi. Jednak wciąż utrzymują się poważne ryzyka. To, czy Bitcoin ustabilizuje się, czy spadnie w okolice 78 000 USD, zależy teraz od reakcji ceny na kluczowych poziomach.

Trwające odbicie ratuje przez utratą obszaru wsparcia

Bitcoin nadal utrzymuje się w formacji głowy z ramionami na wykresie dziennym. Ta formacja często zapowiada spadkowe odwrócenie, gdy cena przebije linię szyi.

Dla BTC linia szyi znajduje się w okolicy 86 100 USD. W dniu 25 stycznia BTC na krótko spadł do tego obszaru, po czym nastąpiło odbicie. Wyraźne zamknięcie dnia poniżej tego poziomu uruchomiłoby potencjalny ruch w dół o około 10%.

Jednak to odbicie wsparł kluczowy sygnał momentum.

Między 18 grudnia a 25 stycznia cena BTC utworzyła wyższy dołek, podczas gdy wskaźnik siły względnej (RSI) utworzył niższy dołek. rsi mierzy momentum, porównując ostatnie zyski do strat. Kiedy cena się utrzymuje, a RSI słabnie, zwykle oznacza to wygasanie presji sprzedażowej. To tzw. ukryta bycza dywergencja, która częściej zapowiada krótkoterminowe odbicia niż zmianę trendu.

Dane on-chain potwierdzają wygasanie presji sprzedażowej.

Wskaźnik Spent Coins Age Band, pokazujący ile monet w różnym wieku jest przemieszczanych w sieci, gwałtownie spadł. Liczba przesuwanych monet zmniejszyła się z około 27 000 do niemal 7690, co oznacza spadek o ok. 72%. Gdy mniej monet trafia do obrotu, zwykle oznacza to, że mniej posiadaczy sprzedaje. Ten sygnał zbiega się z odczytem RSI i tłumaczy, dlaczego cena Bitcoina odbiła, zamiast od razu się załamać.

Jednak samo wygasanie presji sprzedażowej nie gwarantuje bezpieczeństwa dla tej prognozy ceny Bitcoina. To prowadzi do następnej warstwy ryzyka.

Odpływy z ETF i zyski zrealizowane na papierze zyski

Choć sprzedający wydają się słabnąć, kupujący nie zwiększają swojego przekonania.

ETF-y spot na Bitcoina notują codzienne odpływy netto od kilku sesji z rzędu. Utrzymujące się odpływy sugerują słabe zainteresowanie instytucji. Historycznie odbicia bez wsparcia ETF-ów najczęściej gasną, a nie przeradzają się w trwałe wzrosty.

Rentowność także pozostaje niekorzystna.

Wskaźnik Net Unrealized Profit/Loss (NUPL) pokazuje, ile średnio zysku lub straty mają posiadacze. Wyższy odczyt oznacza większy odsetek zyskownych inwestorów, którzy mogą chcieć sprzedać. NUPL dla Bitcoina wynosi obecnie około 0,35 i wciąż znajduje się dużo powyżej strefy kapitulacji.

Poprzednie lokalne dołki utworzyły się, gdy NUPL zbliżył się do 0,33–0,34, zwłaszcza pod koniec listopada i w połowie grudnia. Ponieważ NUPL nadal znajduje się powyżej tych poziomów, sugeruje to, że część presji realizacji zysków może się utrzymać, zanim pojawi się trwalsze dno.

Firma analityczna Alphractal również podkreśla problem NUPL dla BTC:

Mówiąc prosto, sprzedający mogą zwalniać, ale jeszcze nie skończyli. To sprawia, że kolejne strefy oporu są szczególnie ważne.

Prognoza ceny Bitcoina i ściany kosztu bazowego

Aby zrozumieć jak daleko może sięgnąć to odbicie ceny BTC, dane dotyczące kosztów bazowych dają jasność.

Mapa cieplna kosztów bazowych pokazuje poziomy cenowe, na których wcześniej kupiono dużą ilość Bitcoina. Te strefy często stanowią opór, ponieważ posiadacze sprzedają, gdy cena BTC wraca do ich poziomu wejścia.

Najsilniejsza ściana oporu znajduje się między 90 168 USD a 90 591 USD, z mocną koncentracją wokół 90 550 USD, co widać na wykresie cenowym. To pierwsza duża bariera, którą musi pokonać odbicie.

Jeśli Bitcoin przebije 90 550 USD, następny kluczowy poziom to 91 210 USD. Odzyskanie tego poziomu zniszczy prawe ramię formacji głowa i ramiona (wcześniej zaznaczone) i poważnie osłabi spadkowy układ.

Sytuacja rynkowa stanie się neutralna dopiero, jeśli Bitcoin odzyska strefę 97 930 USD. Do tego czasu formacja pozostaje zagrożona.

Po stronie spadkowej ryzyko w prognozie ceny Bitcoin jest wyraźne. Dzienne zamknięcie poniżej 86 100 – 85 900 USD potwierdzi załamanie i otworzy drogę w stronę 78 000 USD. Ten poziom zgadza się z pełną projekcją spadku formacji. To spadek o 10% od linii szyi i ponad 11% od obecnej ceny BTC.

Aby zapoznać się z najnowszą analizą rynku kryptowalut od BeInCrypto, kliknij tutaj.